सीडी के साथ निवेश कैसे करें

जमा प्रमाणपत्र (सीडी) पारंपरिक बचत खाते या मुद्रा बाजार निधि की तरह एक स्थिर, अल्पकालिक नकद निवेश है। यह संघीय बीमाकृत बचत खाता आपके पोर्टफोलियो में कम जोखिम वाली संपत्ति हो सकता है।

निवेश में सीडी के लाभ

सीडी आमतौर पर बैंकों और क्रेडिट यूनियनों जैसे वित्तीय संस्थानों के माध्यम से खरीदी जाती हैं। जब आप एक सीडी खरीदते हैं, तो आप अनिवार्य रूप से वित्तीय संस्थान को पैसा उधार दे रहे होते हैं, जो आपको निश्चित, नियमित भुगतान के रूप में वापस भुगतान करता है।

आप मासिक ब्याज भुगतान के बदले में अपना पैसा एक निश्चित अवधि के लिए सीडी में रखते हैं। मूल निवेश आम तौर पर सीडी की परिपक्वता तिथि के रूप में संदर्भित एकमुश्त राशि में वापस कर दिया जाता है। एक सीडी के कई निवेश लाभ हैं।

पूर्वानुमानित आय

सीडी को आमतौर पर “इसे सेट करो और भूल जाओ” निवेश के रूप में देखा जाता है, जिसका अर्थ है कि किसी निरंतर निगरानी की आवश्यकता नहीं है। सीडी निवेशकों को पूर्वानुमानित आय स्ट्रीम अर्जित करने के लिए एक सुरक्षित स्थान प्रदान करती है, खासकर यदि बाद में वर्णित सीडी सीढ़ी रणनीति का उपयोग किया जाता है।

यदि आपको अपनी नकदी तक पहुंच सुनिश्चित करने की आवश्यकता है तो सीडी आमतौर पर पारंपरिक बचत खातों की तुलना में अधिक ब्याज दरें प्रदान करती हैं। लंबी परिपक्वता तिथियों पर छोटी परिपक्वता तिथियों की तुलना में अधिक ब्याज दरों का भुगतान करना पड़ता है, इसलिए लंबी अवधि के क्षितिज वाले निवेशकों को बचत खाते के बजाय सीडी चुनने के लिए और भी अधिक प्रोत्साहन मिलता है।

कम जोखिम भरा

फेडरल डिपॉज़िट इंश्योरेंस कॉर्पोरेशन (FDIC), एक सरकारी एजेंसी, बैंक विफलता की स्थिति में प्रति जमाकर्ता को $250,000 तक का बीमा प्रदान करती है। नेशनल क्रेडिट यूनियन एडमिनिस्ट्रेशन (एनसीयूए) क्रेडिट यूनियन सीडी के लिए समान स्तर का बीमा प्रदान करता है।

संघीय बीमा सीडी को कम जोखिम वाला निवेश बनाता है जो स्टॉक जैसी जोखिम वाली संपत्तियों में निवेश किए गए पोर्टफोलियो में विविधता जोड़ सकता है।

कम न्यूनतम उद्घाटन

जमा के कई प्रमाणपत्रों में न्यूनतम निवेश की कोई आवश्यकता नहीं होती या न्यूनतम न्यूनतम सीमा नहीं होती। इसलिए आपको अपनी सीडी पर रिटर्न अर्जित करना शुरू करने के लिए बड़ी राशि बचाने या बड़ी राशि का निवेश करने की आवश्यकता नहीं है।

निवेश में सीडी के नुकसान

सीडी में निवेश करने का सबसे सरल तरीका एक सीडी खरीदना और उसके परिपक्व होने तक अपने पास रखना है। इस रणनीति के साथ कई जोखिम और सीमाएँ हैं। आइए सीडी में निवेश के जोखिमों को अधिक बारीकी से देखें।

ब्याज दर जोखिम

यदि ब्याज दरें बढ़ती हैं, तो यदि आपकी सीडी अभी तक परिपक्व नहीं हुई है तो आप उच्च दर से वंचित हो सकते हैं। इसके बजाय, आपकी सीडी परिपक्व होने तक आपको मूल रूप से प्राप्त कम दर पर बैठती है। यदि दरें तेजी से बढ़ती हैं, तो आप रेट एस्केलेटर से चूक सकते हैं। यदि आपका निवेश पोर्टफोलियो सीडी से भरा हुआ है, तो आप अन्य उच्च-जोखिम वाले लेकिन उच्च-इनाम वाले निवेशों से रिटर्न पाने से भी चूक सकते हैं।

मुद्रास्फीति का जोखिम

जब मुद्रास्फीति बढ़ती है, तो सीडी पर आप जो ब्याज कमाते हैं वह व्यापक अर्थव्यवस्था के साथ तालमेल नहीं बिठा पाता है, जिससे आपकी खर्च करने की क्षमता कम हो जाती है। यदि ब्याज दरें 3% पर हैं और मुद्रास्फीति 5% पर है, तो आपकी सीडी का मूल्य एक वर्ष में कम हो जाएगा – करों का भुगतान करने से पहले भी, जो आपको अर्जित ब्याज पर भी देना होगा।

निधि पहुंच जोखिम

एक और जोखिम इस तथ्य से जुड़ा है कि सीडी में निवेश किया गया पैसा आमतौर पर सीडी के परिपक्व होने तक खर्च करने के लिए उपलब्ध नहीं होता है। जल्दी पैसा निकालने पर अक्सर आर्थिक दंड देना पड़ता है। इसके अलावा, परिपक्वता के बाद, आम तौर पर समय की एक छोटी खिड़की होती है (अक्सर 7 दिन) जिसके दौरान निवेशक सीडी से पैसा निकाल सकते हैं। उस विंडो के बाद, यदि आप विंडो से चूक गए, तो पैसा स्वचालित रूप से एक नई सीडी में पुनर्निवेशित हो जाता है, जिसकी परिपक्वता अवधि उस सीडी से मेल खाती है जो अभी परिपक्व हुई है।

जुर्माना जोखिम

जल्दी निकासी का जुर्माना व्यापक रूप से भिन्न हो सकता है, अधिकांश प्रदाता एक महीने या कई महीनों का ब्याज जो पहले ही अर्जित कर चुके हैं, दंड के रूप में लेते हैं। ईंट-और-मोर्टार बैंकों में इंटरनेट बैंकों की तुलना में कम जुर्माना होता है, लेकिन संस्थान की परवाह किए बिना, निवेशकों को सावधानीपूर्वक खरीदारी करने और विवरणों पर ध्यान देने की आवश्यकता होती है।

पोर्टफोलियो निर्माण

शीघ्र निकासी दंड अल्पकालिक और दीर्घकालिक दोनों चुनौतियां पेश कर सकता है। आपके पास अनियोजित खर्च की ज़रूरतें और वित्तीय विकास हो सकते हैं जिनके लिए आपके निवेश में समायोजन की आवश्यकता होती है। सौभाग्य से, कुछ रणनीतियाँ इन चुनौतियों का समाधान करने में मदद करती हैं।

सीडी सीढ़ी

एक विकल्प को सीडी सीढ़ी के रूप में जाना जाता है। एक सीढ़ीदार पोर्टफोलियो बनाने के लिए, समान रकम को कई सीडी में निवेश किया जाता है, जिनमें से प्रत्येक की परिपक्वता तिथि अलग होती है। उदाहरण के लिए, $100,000 का निवेश 10 वर्षों में निम्नानुसार फैलाया जा सकता है:

मात्रा	सीडी परिपक्वता
$10,000	1 वर्ष
$10,000	2 साल
$10,000	3 वर्ष
$10,000	चार वर्ष
$10,000	5 साल
$10,000	6 साल
$10,000	7 साल
$10,000	8 साल
$10,000	9 वर्ष
$10,000	10 वर्ष

प्रत्येक परिपक्वता तिथि को सीढ़ी पर एक पायदान के रूप में माना जा सकता है। यह रणनीति परिभाषित सीडी परिपक्वता तिथियां और एक निवेशक प्रत्येक तिथि पर एक विशिष्ट राशि उपलब्ध कराने की योजना बना सकती है।

धन का उपयोग खर्च संबंधी जरूरतों को पूरा करने के लिए किया जा सकता है। या, यदि इसकी आवश्यकता नहीं है, तो इसे सीढ़ी का विस्तार करने के लिए एक नई 10-वर्षीय सीडी में पुनर्निवेशित किया जा सकता है।

यह रणनीति बदलती ब्याज दरों से निपटने के लिए लचीलापन भी प्रदान करती है। यदि दरें बढ़ती हैं, तो सीढ़ी का विस्तार उच्च दरों तक पहुंच प्रदान करता है। यदि दरें गिरती हैं, तो परिपक्व होने वाली परिसंपत्तियों को सीडी से दूर और बेहतर भुगतान वाले निवेश में ले जाया जा सकता है। इस बीच, अभी तक परिपक्व न होने वाली परिसंपत्तियों को ऐसे समय में निवेश करने से लाभ मिलता है जब ब्याज दरें अधिक थीं।

बारबेल रणनीति

यदि छोटी अवधि की खर्च आवश्यकताओं के लिए नकदी की आवश्यकता होगी, जैसे कि एक या दो साल में, और फिर पूर्व निर्धारित लंबी अवधि में, तो एक बारबेल रणनीति को नियोजित किया जा सकता है। इसमें एक विशिष्ट राशि को छोटी अवधि की सीडी में और दूसरी राशि को लंबी अवधि की सीडी में डालना शामिल है। इसे बीच के पायदानों के बिना एक सीढ़ी के रूप में सोचें।

बुलेट रणनीति

पिछली दोनों रणनीतियों में अलग-अलग परिपक्वता अवधि के साथ सीडी में एक साथ धनराशि निवेश करना शामिल है। बुलेट रणनीति हर साल सीढ़ी का एक पायदान खरीदने जैसी है। लेकिन प्रत्येक नए पायदान के साथ सीढ़ी का विस्तार करने के बजाय, सभी पायदान एक ही वर्ष में एक साथ परिपक्व होते हैं।

मान लीजिए कि अब से 10 साल बाद किसी बड़े खर्च के लिए नकदी की जरूरत है। फिर, आने वाले नकदी प्रवाह से 10 वर्षों तक हर साल एक नई सीडी खरीदी जा सकती है। इस मामले में,

• सीडी 1 10 वर्षों में परिपक्व होती है
• सीडी 2, एक साल बाद खरीदी गई, 9 साल में परिपक्व हो जाती है
• 8 वर्षों में सीडी 3, इत्यादि।

जब सीडी वर्ष 10 में एक साथ परिपक्व हो जाती है, तो धन का उपयोग निर्दिष्ट उद्देश्य के लिए किया जा सकता है।

सीडी विविधताएँ

जल्दी निकासी के दंड से बचने के लिए पारंपरिक सीडी खरीदी जाती हैं और फिर परिपक्वता तक रखी जाती हैं। चूँकि यह मॉडल प्रत्येक निवेशक की आवश्यकताओं के अनुरूप नहीं है, इसलिए सरल से लेकर परिष्कृत तक कई प्रकार के नवीन विकल्प मौजूद हैं। कुछ अधिक उल्लेखनीय विविधताओं में शामिल हैं:

ऐड-ऑन सीडी

ऐड-ऑन सीडी आपको अवधि के दौरान सीडी में पैसे जोड़ने की अनुमति देती है, और आपको पारंपरिक सीडी की तुलना में कम पैसे के साथ सीडी खोलने की अनुमति दे सकती है। यदि आप अभी भी योजना बना रहे हैं और समय के साथ अपनी बचत में लगातार वृद्धि की उम्मीद कर रहे हैं तो यह एक अच्छा विकल्प हो सकता है। हालाँकि, पारंपरिक सीडी की तुलना में ब्याज दरें कम हो सकती हैं।

बम्प-अप सीडी

बम्प-अप सीडी निवेशकों को सीडी द्वारा भुगतान की जाने वाली ब्याज दर में वृद्धि करके बढ़ती ब्याज दरों का लाभ उठाने का अवसर प्रदान करती है। छोटी अवधि की सीडी आम तौर पर एक ही वृद्धि तक सीमित होती हैं, जबकि लंबी अवधि की सीडी कई बढ़ोतरी की पेशकश कर सकती हैं। हालाँकि, यह दर आपको पारंपरिक सीडी से मिलने वाली दर से कम हो सकती है।

जंबो सीडी

आम तौर पर जंबो सीडी उच्च न्यूनतम निवेश के साथ उच्च ब्याज दर के साथ न्यूनतम $100,000 निवेश की आवश्यकता होती है। परिपक्वता तिथियाँ अलग-अलग होती हैं। जिन निवेशकों के पास सीडी में निवेश करने के लिए $250,000 से अधिक है, उन्हें यह सुनिश्चित करने के लिए कई बैंकों में जमा करना चाहिए कि एफडीआईसी उनकी सभी संपत्तियों की सुरक्षा करता है।

नो-पेनल्टी सीडी

जैसा कि नाम से पता चलता है, नो-पेनल्टी सीडी अवधि की परिपक्वता तिथि से पहले जल्दी निकासी के लिए जुर्माना नहीं लेती है। हालाँकि, कम अवधि के विकल्प उपलब्ध हो सकते हैं – उदाहरण के लिए, केवल 13 महीने की अवधि। पारंपरिक सीडी की तुलना में ब्याज दर भी कम हो सकती है।

क्या मैं अपनी सीडी के परिपक्व होने से पहले उससे पैसे कमा सकता हूँ?

कुछ बैंक आपको सीडी परिपक्व होने से पहले नियमित रूप से मासिक ब्याज अर्जित करने की अनुमति देते हैं, बिना किसी जुर्माने के। हालाँकि, ऐसा करने से, आप चक्रवृद्धि ब्याज या ब्याज पर ब्याज अर्जित करने से चूक जायेंगे। अन्य सीडी आपको अपना सारा पैसा दंड-मुक्त निकालने की अनुमति देने के लिए डिज़ाइन की गई हैं।

क्या मुझे अपना सारा पैसा एक ही सीडी में लगाना चाहिए?

आपको अपना सारा पैसा एक ही सीडी में लगाना चाहिए या नहीं, यह आंशिक रूप से आपके वित्तीय लक्ष्यों पर निर्भर करता है। ज्यादातर मामलों में, अपने निवेश में विविधता लाने की व्यापक रूप से अनुशंसा की जाती है, क्योंकि विविधीकरण किसी एक निवेश से आपके जोखिम को सीमित करता है। जबकि सीडी में स्टॉक या इंडेक्स फंड का बाजार जोखिम नहीं होता है, फिर भी आपको मुद्रास्फीति जोखिम और ब्याज दर जोखिम का सामना करना पड़ता है। अपने फंड को अलग-अलग समय पर परिपक्व होने वाली कई सीडी में फैलाना या वित्तीय योजनाकार के साथ अपनी स्थिति पर चर्चा करना एक अच्छा विचार हो सकता है।

क्या सीडी एक सुरक्षित निवेश है?

एफडीआईसी द्वारा प्रति जमाकर्ता, प्रति खाता $250,000 तक सीडी का सुरक्षित बीमा किया जाता है। ध्यान रखें कि अगर आपको जल्दी पैसा निकालने की जरूरत पड़ी तो जुर्माना लगेगा। आपकी ब्याज दर भी मुद्रास्फीति की गति या अन्य, उच्च रिटर्न वाले निवेश अवसरों के अनुरूप नहीं हो सकती है। इसके अतिरिक्त, एक बार सीडी परिपक्व हो जाने पर, यदि आप समय पर अपनी धनराशि नहीं निकालते हैं तो आपका पैसा स्वचालित रूप से एक नई सीडी में पुनर्निवेशित किया जा सकता है।

तल – रेखा

सीडी आपकी निवेश रणनीति में कम प्रयास, कम जोखिम वाला योगदान हो सकता है, जो जोखिम भरे निवेशों को संतुलित करने में मदद कर सकता है। लेकिन सीडी में निवेश करने का मतलब यह भी है कि आप कहीं और बेहतर लाभ से चूक सकते हैं, क्योंकि दरें ईंट-और-मोर्टार और ऑनलाइन दोनों संस्थानों में व्यापक रूप से भिन्न होती हैं। किसी भी निवेश की तरह, किसी एक पर निर्णय लेने से पहले अपने सीडी विकल्पों की सावधानीपूर्वक समीक्षा करें।